2024开年，科技领域大事和热搜不断。

　　2月16日，OpenAI发布全新的Sora文生视频模型，可以一次生成60s的长视频，且视频画面精细度较高。

　　2月26日，国务院国资委党委召开扩大会议，提出加快人工智能等新技术赋能，打造一批有竞争力的平台和企业。

　　2月27日，南京大学发布了2024年9月面向3700余名新生开设的“人工智能通识核心课程体系”总体方案，这一举措系全国首创。

　　2月29日，国家自然科学基金委员会发布了2023年度“中国科学十大进展”，包括人工智能大模型为精准天气预报带来新突破、揭示人类基因组暗物质驱动衰老的机制、揭示光感受调节血糖代谢机制等。

　　可以说时下最热门的赛道就是人工智能及其产业链等科技方向。

　　多家机构看好科技成长主线

　　科技是推动社会进步、促进企业可持续发展的核心动力，随着ChatGPT、Sora文生视频模型的相继发布，人工智能在交互体验方面迈出重要一步。国内科学技术在生命科学和医学、人工智能、量子、天文、化学能源等领域也取得了重大突破。沉寂许久之后，进入2024年以来，科技赛道获多家券商机构看好。

　　数据宝粗略统计显示，2024年以来，中信证券、申万宏源、长城证券等多家机构表示看好科技成长主线。

　　中信证券表示，小微盘受交易博弈的影响异常显著，科技成长有望成为今年另一条投资主线。

　　2月23日，申万宏源发布的市场预期问卷调查结果显示，60%的投资者认为高股息将受益于无风险利率下行、市场基本面亮点不足；28%的投资者认为市场存在以科技成长为主线的其他替代资产。

（图片来源：申万宏源）

　　AI+时代到来

　　算力、芯片等软、硬科技具备成长潜力

　　如今，AI已渗透到各行各业，在提高脑力劳动力的同时，极大地节省了人力、物力成本，这背后离不开算力等软科技以及芯片、半导体等硬科技支持。

　　科技领域涵盖范围较为广泛，哪些科技赛道成长潜力较大？

　　2月27日，知名公募机构景顺长城投研团队发布《重塑与创造——2024 AI+洞察报告》（下文简称“报告”）。

　　报告认为，总体来说，AI将在科技领域持续带来新的投资机会。从投资角度来说，AI产业链可以从模型层、算力层、应用层分别切入；AI重塑机器人大脑，产业链迎来新机遇；算力需求将从训练转向推理，从云端转向边端；国产芯片和先进封装迎历史性机遇。

　　根据上述观点，软科技领域的AI算力、人工智能、6G通信等，硬科技领域的芯片、半导体产业链、人形机器人等有望兼具科技+成长的双重属性。

　　在一系列消息面的利好影响下，A股市场的科技领域自春节后迎来全面反弹。

　　证券时报·数据宝统计，中证科技100指数春节后以来（2月19日至3月1日）累计涨超8%，申万AI算力指数、人工智能指数同期涨幅均超过27%；半导体产业、芯片指数涨幅均超过15%。

　　事实上，上述板块的大涨或与超跌反弹有一定关系。中证科技100指数自2022年至2024年2月6日累计跌幅超过38%；芯片、半导体产业、人工智能指数期间跌幅均超过30%。

　　281只科技成长股出炉

　　25股年内涨超10%

　　数据宝统计，上文提及AI算力、人工智能、6G、芯片、半导体、人形机器人6个科技成长赛道的概念股共计281只（部分公司含交叉概念），其中25股2024年内涨幅超过10%，涨幅超过30%的有6股。

　　其中AI算力+6G概念股天孚通信、人工智能概念股嘉友国际、AI算力概念股中际旭创2023年净利润均大幅增长。

　　天孚通信系光纤连接细分市场龙头，该股今年以来涨近50%。截至3月1日，公司收盘价录得136.88元，创阶段新高，2023年净利润增幅上限达到88%。

　　部分概念股持续下跌，近20股年内跌幅超25%，包括荣旗科技、航天宏图等。值得注意的是，这些股价大跌的概念股2023年业绩普遍不佳，不少公司业绩持续下滑、首亏甚至续亏；例如，纳芯微、杰华特、神工股份等业绩首亏股2024年以来跌幅均超过30%。

　　北上资金、产业资本同时加仓

　　19只科技成长股

　　科技成长赛道获多家机构强烈看好的同时，2024年以来还备受各路资金的追捧。

　　从外资动向来看，数据宝统计，上述281股中，有230余只属于陆股通成份股，其中153股今年以来获北上资金加仓，数量占比超六成，中际旭创、石头科技、雅克科技等最新持股较2023年末加仓超2个百分点。

　　从产业资本来看，重要股东增减持方面，以变动截至日期来看，今年以来，30股获重要股东增持，华测导航、捷捷微电等增持超2000万元。回购方面，65股今年以来回购合计超45亿元，歌尔股份、九号公司-U回购金额均超1亿元。

　　进一步来看，今年以来，获北上资金和产业资本（重要股东增持或上市公司回购）同时加仓的科技成长股仅有19只，包括三安光电、韦尔股份、东方国信等；其中澜起科技、精测电子在重要股东增持的同时，公司分别回购1.29亿元、178.9万元。

　　回购金额居前的分别是三安光电、韦尔股份、顺丰控股，3家公司分别为国内光电领域龙头、模拟芯片龙头以及智能物流龙头，今年以来分别回购11.69亿元、8.89亿元、1.32亿元。

　　北上资金加仓幅度居前的有石头科技、芯源微、移远通信等。增持金额超1000万元的有首都在线、同方股份及振芯科技，3家公司分别为AI算力龙头、IT行业龙头及北斗导航一体化龙头。

　　从市场表现看，上述19股除中科曙光、石头科技外，其余17股年内均呈下跌行情，并跑输上证指数（同期涨1.75%），呈现滞涨状态。

　　业绩方面，虽然这19股2023年业绩整体不佳，但机构一致预测数据显示，这些公司2024年、2025年净利润普遍有望反转，澜起科技、三安光电、移远通信等未来净利润或将高增长。